Akuntansi nilai wajar menggunakan nilai pasar saat ini sebagai dasar untuk mengakui aset dan kewajiban tertentu. Nilai wajar adalah estimasi harga di mana suatu aset dapat dijual atau kewajiban diselesaikan dalam transaksi teratur kepada pihak ketiga dalam kondisi pasar saat ini. Definisi ini mencakup konsep-konsep yang disebutkan di bawah ini.

Kondisi Pasar Saat Ini

Penurunan nilai wajar harus didasarkan pada kondisi pasar pada tanggal pengukuran, bukan transaksi yang terjadi pada tanggal yang lebih awal.

Maksud dari Pemegang

Niat pemegang aset atau liabilitas untuk terus memilikinya tidak relevan dengan pengukuran nilai wajar. Niat tersebut dapat mengubah nilai wajar yang diukur. Misalnya, jika tujuannya adalah untuk segera menjual aset, hal ini dapat disimpulkan untuk memicu penjualan terburu-buru, yang dapat mengakibatkan harga jual yang lebih rendah.

Transaksi Tertib

Nilai wajar harus diperoleh berdasarkan transaksi teratur, yang menyimpulkan transaksi di mana tidak ada tekanan yang tidak semestinya untuk menjual, seperti yang mungkin terjadi dalam likuidasi perusahaan.

Dijual ke Pihak Ketiga

Nilai wajar akan diperoleh berdasarkan dugaan penjualan kepada entitas yang bukan merupakan orang dalam perusahaan atau terkait dengan cara apa pun dengan penjual. Jika tidak, transaksi pihak terkait dapat mengubah harga yang dibayarkan.

Pasar Aktif

Penentuan nilai wajar yang ideal didasarkan pada harga yang ditawarkan di pasar aktif. Pasar aktif adalah pasar di mana terdapat volume transaksi yang cukup tinggi untuk menyediakan informasi harga yang berkelanjutan. Juga, pasar dari mana nilai wajar diperoleh harus menjadi pasar utama untuk aset atau liabilitas, karena volume transaksi yang lebih besar terkait pasar ini mungkin akan mengarah pada harga terbaik bagi penjual. Pasar di mana bisnis biasanya menjual jenis aset yang bersangkutan atau menyelesaikan kewajiban diasumsikan sebagai pasar utama.

Metode untuk Mendapatkan Nilai Wajar

Di bawah akuntansi nilai wajar, ada beberapa pendekatan umum yang diizinkan untuk menurunkan nilai wajar, yang dicatat di bawah ini.

Pendekatan Pasar

Pendekatan pasar menggunakan harga yang terkait dengan transaksi pasar aktual untuk aset dan liabilitas yang serupa atau identik untuk memperoleh nilai wajar. Misalnya, harga sekuritas yang dimiliki dapat diperoleh dari bursa nasional di mana sekuritas tersebut secara rutin dibeli dan dijual.

Pendekatan pendapatan

Pendekatan pendapatan menggunakan estimasi arus kas atau pendapatan masa depan, yang disesuaikan dengan tingkat diskonto yang mewakili nilai waktu uang dan risiko arus kas tidak tercapai, untuk memperoleh nilai sekarang yang didiskontokan. Cara alternatif untuk memasukkan risiko ke dalam pendekatan ini adalah dengan mengembangkan serangkaian probabilitas rata-rata tertimbang dari kemungkinan arus kas masa depan.

Pendekatan Biaya

Pendekatan biaya menggunakan estimasi biaya untuk mengganti suatu aset, disesuaikan dengan keusangan aset yang ada.

Hirarki Nilai Wajar

GAAP menyediakan hierarki sumber informasi yang berkisar dari Level 1 (terbaik) hingga Level 3 (terburuk). Maksud umum dari tingkat informasi ini adalah untuk memandu akuntan melalui serangkaian alternatif penilaian, di mana solusi yang lebih dekat ke Tingkat 1 lebih disukai daripada Tingkat 3. Karakteristik ketiga tingkat dicatat di bawah ini. Ketiga tingkat ini dikenal sebagai hierarki nilai wajar. Harap dicatat bahwa ketiga level ini hanya digunakan untuk memilih input untuk teknik penilaian (seperti pendekatan pasar). Level tersebut tidak digunakan untuk secara langsung menciptakan nilai wajar untuk aset atau liabilitas.

Level 1 dari Hirarki Nilai Wajar

Level 1 adalah harga kuotasi untuk item yang identik di pasar aktif pada tanggal pengukuran. Ini adalah bukti nilai wajar yang paling andal, dan harus digunakan kapan pun informasi ini tersedia. Ketika ada spread harga bid-ask, gunakan harga yang paling mewakili nilai wajar aset atau liabilitas. Ini mungkin berarti menggunakan harga penawaran untuk penilaian aset dan harga permintaan untuk liabilitas. Saat Anda menyesuaikan harga Level 1 yang dikutip, melakukannya secara otomatis menggeser hasilnya ke level yang lebih rendah.

Level 2 dari Hirarki Nilai Wajar

Level 2 adalah input yang dapat diamati secara langsung atau tidak langsung selain harga yang dikutip. Contoh input Level 2 adalah kelipatan penilaian untuk unit bisnis yang didasarkan pada penjualan entitas yang sebanding. Definisi ini mencakup harga untuk aset atau kewajiban yang (dengan item utama yang dicetak tebal):

§  Untuk barang serupa di pasar aktif; atau

§  Untuk barang yang identik atau serupa di pasar yang tidak aktif; atau

§  Untuk input selain harga yang dikutip, seperti risiko kredit, tingkat default, dan tingkat bunga; atau

§  Untuk input yang berasal dari korelasi dengan data pasar yang dapat diamati.

Level 3 dari 3 Hirarki Nilai Wajar

Level 3 adalah input yang tidak dapat diamati. Ini mungkin termasuk data perusahaan sendiri, disesuaikan dengan informasi lain yang tersedia secara wajar. Contoh input Level 3 adalah perkiraan keuangan yang dibuat secara internal dan harga yang terkandung dalam penawaran penawaran dari distributor.